“今天這個Party（展會），在接下來的三四年時間里是很難被超越的。”最熱光伏展正式開展前夕，一家頭部光伏廠商負責人在SNEC（上海新能源大會）論壇上的判斷，給行業澆了一盆冷水。事實上，幾乎所有從業者都意識到了行業正進入新的拐點，并試圖避免因產能過剩可能引發的慘烈競爭。

無論是在光伏領袖們的公開演講、小范圍交流，或是媒體的追問中，內卷、過剩都是高頻詞。一個極為典型的數據是，過去18年，國內廠商建設了380GW左右的全產業鏈光伏項目，而在最近18個月，又新建設了超過380GW的全產業鏈項目。

上述數據反映了光伏供給側的情況，從需求側來看，雖然業內已經喊出了太瓦（1000GW）時代的口號，但去年全球新增規模是230GW，今年最多也只有400GW左右。

產能過剩，一個各方都在關注的指標就是硅料價格。從最近幾周的情況看，由于新增產能持續釋放，硅料月度產量還在不斷增加，其下游硅片的開工率卻在下調。硅料價格最近連續跌破15萬元/噸、14萬元/噸的關口，最新價格已經跌至12萬元~13萬元/噸。

一位頭部硅料廠商人士預測，雖然硅料價格不太可能跌破成本線，但會很快進入7萬元~8萬元/噸區間，果真如此的話，該價格區間僅有去年高點時的25%左右。

光伏上下游的博弈也是行業“內卷”的生動寫照，早在2021年，就有下游企業舉報上游廠商不正當競爭。過去兩年，硅料企業攫取了大部分行業利潤，下游廠商至今仍有微詞。

當下光伏行業的“內卷”還體現在多個方面，一是產品的同質化。各家廠商的電池技術路線雖然側重方向不同，但總體上大同小異。矩形產品紛紛被推向市場也是同質化的一個表現。

二是激烈的價格競爭。這并不局限于硅料等上游產業鏈，招標市場同樣競爭激烈。通常的邏輯是，上游價格下降會傳導至下游，不過，為了力挺組件價格，今年以來，多家頭部組件廠商拋出了組件價格會逐步與上游價格脫鉤的觀點，試圖將組件價格維持在較高水平。

然而，實際情況是，一些意圖在組件業務上發力的廠商或是二三線廠商在招標時給出了極低報價，甚至在引入第三方報價調整機制的情況下，報價比第三方還要低。這一情況引發了部分頭部企業負責人擔憂“劣幣驅逐良幣”，并直言這樣報價只會帶來巨額虧損。

國內光伏產業在過去近20年的發展歷程中，曾多次遭遇過剩危機，但每一次“狼來了”的預言之后都能化險為夷。不過，這次或許不會再那么幸運，一家受訪的企業負責人就向記者表示，行業最困難的時刻可能會在明年上半年來臨。

當然，也有廠商認為，行業排名已經基本穩定下來了，例如組件前六的廠商可能不會有太大變化，然而，當記者問到前六廠商的名次是否會發生變化時，受訪人士并未進一步作答；事實上，不只一家組件廠商已經宣稱未來要進入行業前五。

也有廠商認為，技術領先產品永遠不會過剩。但細究這句話，背后潛臺詞是行業參與者要不斷地提高產品效率、降低生產成本，因為在供給大于需求的情況下，市場會將產品按照效率高低或成本高低排序，“技術領先”的標準實際上是不斷被提高的。

在今年的SNEC上，多家光伏企業負責人都提到要減少無序競爭，構建良性的行業新生態。新生態的內涵多種多樣，但業內普遍不希望再走從吹泡沫到擠泡沫的老路，如何走出一條良性競合發展、上下游共生共榮的新發展之路，是行業參與者面臨的共同課題。

來源：證券時報